ความเสี่ยงและผลตอบแทน

อัตราส่วนที่คุณเขียนในแผนตอนเปิดไม้ ไม่ใช่ตัวเลขเดียวกับอัตราส่วนที่เกิดขึ้นจริงตอนปิดไม้ เพราะราคาที่คุณออกไม่เคยตรงกับราคาที่คุณตั้งไว้เป๊ะ ๆ ทุกครั้ง สเปรดคือส่วนต่างระหว่างราคาซื้อกับราคาขาย และคุณจ่ายส่วนนี้ทั้งตอนเข้าและตอนออก ราคาที่แสดงบนหน้าจอจึงไม่ใช่ราคาที่คุณได้จริงทั้งหมด ค่าถือข้ามคืนคือค่าธรรมเนียมที่โบรกเกอร์คิดเมื่อถือไม้ข้ามวัน และตัวเลขนี้แตกต่างกันไปในแต่ละโบรกเกอร์ บางแห่งคิดเป็นเปอร์เซ็นต์ของมูลค่าไม้ บางแห่งคิดเป็นจำนวนเงินคงที่ต่อล็อตต่อคืน คุณจึงควรอ่านตารางค่าธรรมเนียมของโบรกเกอร์ที่คุณใช้ก่อนคำนวณอัตราส่วนล่วงหน้า

การปัดทศนิยมของราคาก็ทำให้ผลต่างเล็ก ๆ สะสมได้ ราคา USD/THB ที่แสดงเป็น 36.4500 อาจถูกส่งจริงที่ 36.4502 หรือ 36.4498 ขึ้นอยู่กับโบรกเกอร์ ความต่าง 0.0002 บนหนึ่งสแตนดาร์ดล็อตคิดเป็น ฿2 ต่อไม้ ถ้าคุณเปิดสิบไม้ต่อวัน ความต่างนี้รวมเป็น ฿20 ซึ่งเท่ากับไม้ที่คุณตั้งจุดตัดขาดทุนไว้ 20 จุดที่ 0.10 ล็อต ตัวเลขเล็กที่มองข้ามได้ง่ายจึงกลายเป็นส่วนหนึ่งของต้นทุนจริง คุณไม่ต้องจำตัวเลขของโบรกเกอร์รายใดรายหนึ่ง แต่ต้องรู้ว่าตัวเลขของคุณเองมีค่าเท่าไร

เมื่อรวมสเปรด ค่าถือข้ามคืน และการปัดทศนิยม อัตราส่วนที่คุณตั้งไว้ 1:2 อาจกลายเป็น 1:1.8 หรือต่ำกว่านั้นในไม้ที่ถือข้ามคืนหลายวัน วิธีที่ทำได้คือจดตัวเลขจริงหลังปิดไม้ทุกครั้ง แล้วนำมาหาค่าเฉลี่ยเดือนละครั้ง ตัวเลขเฉลี่ยนี้คืออัตราส่วนที่คุณได้จริง ซึ่งใช้คำนวณอัตราการชนะที่ต้องมีได้แม่นกว่าตัวเลขในแผน การรู้ความต่างระหว่างสองตัวเลขนี้ทำให้คุณไม่ประเมินบัญชีสูงเกินจริง

อัตราการชนะที่ต้องมีคำนวณได้จากอัตราส่วนเพียงอย่างเดียว ไม่ต้องใช้ตัวเลขเงินบาทเลย สูตรคือ 1 หารด้วย (1 บวกอัตราส่วน) ถ้าอัตราส่วนเป็น 1:2 หมายถึงขาดทุน 1 ส่วนต่อกำไร 2 ส่วน อัตราการชนะที่ต้องมีคือ 1 หาร (1 บวก 2) เท่ากับ 0.333 หรือ 33.3% ถ้าอัตราส่วนจริงลดลงเหลือ 1:1.8 อัตราการชนะที่ต้องมีคือ 1 หาร (1 บวก 1.8) เท่ากับ 0.357 หรือ 35.7% ตัวเลขนี้สูงขึ้น 2.4 จุดเปอร์เซ็นต์จากที่คุณคิดไว้ตอนแรก

เมื่ออัตราส่วนจริงแคบลงอีกเป็น 1:1.5 อัตราการชนะที่ต้องมีคือ 1 หาร (1 บวก 1.5) เท่ากับ 0.40 หรือ 40% คุณจะเห็นว่าทุกครั้งที่อัตราส่วนจริงแคบลง 0.5 หน่วย อัตราการชนะที่ต้องมีเพิ่มขึ้นประมาณ 4 ถึง 5 จุดเปอร์เซ็นต์ การเพิ่มขึ้นนี้ดูเล็ก แต่ถ้าคุณชนะจริง 38% ของไม้ทั้งหมด คุณจะยังขาดทุนที่อัตราส่วน 1:1.5 ทั้งที่คุณคิดว่ากำลังทำได้ตามแผน

ถ้าอัตราส่วนจริงแคบลงถึง 1:1 อัตราการชนะที่ต้องมีคือ 1 หาร (1 บวก 1) เท่ากับ 0.50 หรือ 50% พอถึงจุดนี้คุณต้องชนะครึ่งหนึ่งของไม้ทั้งหมดเพียงเพื่อเสมอตัว ตัวเลข 50% นี้ไม่ใช่เป้าหมายที่คุณควรตั้ง แต่เป็นเส้นที่บอกว่าคุณเหลือขอบเขตให้ผิดพลาดน้อยมาก วิธีอ่านที่ตรงไปตรงมาคือ ยิ่งอัตราส่วนจริงแคบลงเท่าไร คุณยิ่งต้องชนะบ่อยขึ้นเท่านั้น และไม่มีทางเลือกอื่นนอกจากปรับจุดตัดขาดทุนหรือเป้าหมายให้กว้างขึ้น

การนับอัตราการชนะทั้งหมดรวมไม้ที่คุณปิดก่อนกำหนดจะทำให้ตัวเลขสูงเกินจริง เพราะไม้ที่ปิดก่อนกำหนดมักเป็นไม้ที่คุณตัดสินใจด้วยอารมณ์ ไม่ใช่ตามแผน วิธีที่ตรงกว่าคือแยกบันทึกเป็นสองคอลัมน์ คอลัมน์แรกคือไม้ที่ทำตามแผนครบทั้งจุดตัดขาดทุนและเป้าหมาย คอลัมน์ที่สองคือไม้ที่คุณปิดก่อนกำหนดด้วยเหตุผลอื่น แล้วคำนวณอัตราการชนะจากคอลัมน์แรกเท่านั้น ตัวเลขนี้จะต่ำกว่าที่คุณเห็นในแอป แต่เป็นตัวเลขที่บอกความสามารถของคุณจริง

การแยกบันทึกแบบนี้มีประโยชน์อีกอย่างคือ ทำให้คุณเห็นว่าไม้ที่ปิดก่อนกำหนดนั้นช่วยหรือทำร้ายผลรวม ถ้าคุณปิดก่อนกำหนดแล้วราคากลับไปถึงเป้าหมายในภายหลัง ไม้นั้นควรถูกนับเป็นความผิดพลาดของวินัย ไม่ใช่ความสำเร็จของการป้องกันทุน คุณไม่ต้องลงโทษตัวเอง แต่ควรจดไว้เพื่อดูว่ากี่ครั้งที่การปิดก่อนกำหนดทำให้ผลรวมแย่ลง ตัวเลขนี้มักสูงกว่าที่คนส่วนใหญ่คาด

เมื่อเก็บข้อมูลได้สัก 30 ไม้ ให้คำนวณอัตราการชนะจากคอลัมน์แรก และคำนวณอัตราส่วนจริงเฉลี่ยจากเงินที่ได้และเสียจริง แล้วนำสองตัวเลขนี้มาเทียบกับตารางที่คุณคำนวณไว้ตอนต้น ถ้าอัตราการชนะจริงสูงกว่าที่ต้องมี แปลว่าแผนของคุณยังใช้ได้ ถ้าต่ำกว่า ให้ดูว่าปัญหาอยู่ที่อัตราส่วนจริงที่แคบลง หรืออยู่ที่การปิดก่อนกำหนด แล้วแก้ที่จุดนั้นเพียงจุดเดียว